Il capo di Sberbank G. Gref ha detto dell'alta probabilità di una crisi bancaria su larga scala in Russia nel 2015. La colpa dovrebbe essere del basso prezzo del petrolio e della necessità di creare riserve aggiuntive. L'incertezza sul settore bancario crea timori naturali per il futuro dei loro risparmi e depositi bancari.
Cosa contribuisce all'inizio della crisi bancaria in Russia
Alcuni esperti ritengono che la crisi bancaria in Russia sia iniziata nel 2014, ma raggiungerà il picco nel 2015. Secondo le stime di Forbes, il deficit di capitale bancario oggi è almeno il 2% del PIL, che soddisfa i criteri di una crisi bancaria sistemica. Le statistiche ufficiali sono più positive, poiché molti problemi sono mascherati artificialmente dalle banche.
Gli esperti del CMASP (Centro per l'analisi macroeconomica e le previsioni a breve termine) hanno apprezzato molto la probabilità di una crisi bancaria nel 2015. Perché ciò avvenga, si ritiene che debbano essere soddisfatte diverse condizioni: un significativo deflusso di fondi dai depositi; eccedenza della quota di attività inesigibili di oltre il 10%; nazionalizzazione di massa (riorganizzazione) delle banche da parte dello Stato. Finora si può osservare solo il primo criterio.
Gli argomenti a favore della seria minaccia di una crisi bancaria che incombe sulla Russia sono:
- Le sanzioni e le restrizioni all'accesso ai mercati dei capitali esteri hanno creato problemi con la liquidità in valuta estera per le banche. La chiusura dei mercati esterni, a sua volta, ha portato a un aumento della domanda di prestiti all'interno del paese. Allo stesso tempo, il volume dei depositi è diminuito a causa del panico tra la popolazione.
- C'è una tendenza alla "valutazione" dei depositi, mentre la domanda inversa si forma nella maggioranza per i prestiti in rubli.
- Nel corso del 2014 si è registrata una tendenza all'aumento dei debiti scaduti a causa della difficile congiuntura economica. Si prevede che il calo della domanda effettiva di servizi bancari aumenterà ulteriormente la quota di crediti inesigibili nel 2015. La situazione dovrebbe essere più grave rispetto al 2009, poiché il carico di debito della popolazione è cresciuto durante questo periodo.
- Diminuzione dei tassi di crescita dei prestiti. Si prevede che la crescita dei prestiti sarà la più bassa degli ultimi anni a causa degli elevati tassi di interesse e dei requisiti stringenti per i mutuatari. Pertanto, diventerà più difficile per le banche pagare i tassi elevati stabiliti del 20% sui depositi. Tuttavia, alcuni esperti ritengono che ciò non porterà a una crisi, ma solo a un calo della redditività del settore bancario.
Nel frattempo, il settore bancario è influenzato da fattori di supporto stabilizzanti che rendono la situazione meno critica.
Fattori che contribuiscono alla stabilizzazione del sistema bancario
Secondo la Banca centrale, una crisi bancaria in Russia nel 2015 non è minacciata. Anche se la situazione sarà sicuramente difficile.
Anche l'ex ministro delle finanze A. Kudrin, le cui spaventose previsioni economiche perseguitano periodicamente la stampa russa, non si aspetta una crisi bancaria su larga scala. A suo avviso, ci si dovrebbe aspettare un deterioramento della disciplina dei pagamenti e una serie di fallimenti tra le imprese. Ma questo influenzerà il settore bancario in misura minore, dal momento che sarà sotto la protezione dello Stato.
In effetti, ci si può aspettare che sia il sostegno del governo a diventare il fattore determinante per la stabilità del sistema bancario in Russia. Sono già stati compiuti alcuni passi importanti, che dovrebbero avere un impatto positivo sulle banche.
Tra questi c'è la decisione di capitalizzare il settore bancario attraverso prestiti federali per un valore di 1 trilione di rubli. Questi fondi sono già stati trasferiti alla DIA.
Il deflusso di fondi dai conti dei depositanti dovrebbe essere fermato dalla legge sul raddoppio dell'importo massimo dei pagamenti assicurativi - da 700 mila rubli. fino a 1, 4 milioni di rubli. Ciò dovrebbe contribuire ad aumentare la fiducia del pubblico nel sistema bancario.
Oltre al sostegno del governo, si possono individuare altri fattori a favore della capacità del sistema bancario russo di resistere al 2015, anche se si prevede che sarà difficile. Si tratta di un miglioramento della bilancia commerciale dovuto all'indebolimento del rublo; una diminuzione del tasso di crescita della disoccupazione, che può stimolare la domanda dei consumatori; previsto un comportamento più stabile del rublo, che causerà un afflusso di depositi.
Molto probabilmente, si eviterà un crollo su larga scala del sistema bancario nel 2015. Tuttavia, l'attuale situazione economica colpirà gravemente le banche regionali di medie e piccole dimensioni. Molti di loro possono davvero fallire. Mentre le maggiori banche statali e private potranno sempre contare sul sostegno del governo.
